V roku 2007 poverilo turecké ministerstvo obrany spoločnosť Otokar návrhom nového hlavného bojového tanku s názvom Altay v rámci projektu MITÜP (Mili Tank Üretimi Projesi). Do projektu bolo zapojených niekoľko subdodávateľov, vrátane spoločností Aselsan (systém riadenia paľby), STM (informačné systémy) a MKEK (integrácia 120 mm kanóna a výroba munície). Pôvodným cieľom bolo dodať prvých 250 z plánovaných 1 000 tankov do roku 2020. Vzhľadom na to, že Turecko nemalo predchádzajúce skúsenosti s výrobou tankov (predchádzajúci projekt bol zrušený v 40. rokoch), bola požiadaná o pomoc juhokórejská skupina Hyundai Rotem, ktorá mala poskytnúť technológie založené na svojom tanku K2 Black Panther. Program sa však stretol s viacerými prekážkami. Po neúspešnom prevrate v júli 2016 prešla správa projektu zo spoločnosti Otokar na skupinu BMC, ktorá je blízka vládnej strane AKP prezidenta Erdogana.
Najvýznamnejšou prekážkou bol pohonný systém. Ankara zvažovala spoluprácu s japonskou spoločnosťou Mitsubishi Heavy Industries a britským výrobcom motorov Perkins (dcérskou spoločnosťou americkej spoločnosti Caterpillar), avšak bez úspechu. Pokus o spoluprácu s nemeckou spoločnosťou MTU zlyhal po tom, čo Berlín uvalil veto na vývoz vojenského materiálu do Turecka. Riešenie napokon prišlo z Južnej Kórey, kde bola uzavretá dohoda so spoločnosťami Doosan a S&T Dynamics, subdodávateľmi Hyundai Rotem, o dodávke pohonných systémov a prevodoviek.
Turecké ministerstvo obrany zároveň zadalo spoločnosti BMC ďalší kontrakt na vývoj motora BATU, s dôrazom na „maximum miestnych komponentov a minimum zahraničnej technológie“. Napriek týmto prekážkam, ktoré oddialili uvedenie tanku do prevádzky v roku 2020, generálny riaditeľ spoločnosti BMC, Fuat Tosyali, 5. septembra potvrdil spustenie sériovej výroby v novovybudovanom závode v Ankare. Na projekte sa podieľa 600 miestnych subdodávateľov. „Sme radi, že môžeme splniť storočný sen Turecka a spustiť sériovú výrobu tanku Altay,“ vyjadril sa Tosyali pre agentúru Anadolu Ajansı. „Továreň je dokončená. Veríme, že uspokojí potreby tureckých ozbrojených síl a spojeneckých krajín v obrannom sektore,“ dodal.
Pohonná jednotka BATU je stále vo fáze testovania. Podľa Tosyaliho musí prejsť „cestnými skúškami a vytrvalostnou jazdou na 10 000 kilometrov, ako aj dosiahnuť požadované úrovne výkonu“. Program doteraz prebiehal bez problémov. Podľa harmonogramu, ktorý zverejnila turecká agentúra pre obranný priemysel (SSB – Savunma Sanayii Başkanlığı), sa dodávky tankov plánujú takto: tri kusy v roku 2025, 11 v roku 2026, 41 v roku 2027 a 30 v roku 2028. Tank Altay s hmotnosťou 65 ton je obsluhovaný štvorčlennou posádkou (vodič, strelec, nabíjač a veliteľ). Je vyzbrojený 120 mm kanónom MKEK, koaxiálnym 7,62 mm guľometom a 12,7 mm guľometom umiestneným na diaľkovo ovládanej veži Aselsan STAMP/II. Okrem toho je vybavený modulárnym systémom riadenia paľby Volkan-III a aktívnym ochranným systémom AKKOR. Katar si v roku 2019 objednal 100 kusov.